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Trader l'indice DAX : les fondamentaux à connaître

  • L'indice DAX 30 fait partie des indices les plus suivis et négociés au monde.
  • L'actualité et les analyses du DAX peuvent apporter de nombreuses informations à intégrer avec l'utilisation des figures chartistes habituelles.
  • Trader le DAX requiert l’utilisation d’un stop-loss et utiliser un faible voire aucun effet de levier.

Pourquoi trader DAX 30 ?

L'indice DAX 30 fait partie des indices les plus activement négociés, ce qui offre aux traders un niveau de liquidité important, des spreads serrés et une longue plage horaire de trading. L'indice DAX cote de 09h00 à 17h45 CEST, mais la plupart des brokers permettent également le trading en pré et post-marché grâce à la cotation des contrats à terme.

Les tendances du DAX peuvent être simples à déceler, ce qui en fait un marché de prédilection pour le trading. Par ailleurs, les traders peuvent identifier des figures techniques plus facilement dans de nombreuses unités de temps. Pour toutes ces raisons, les spéculateurs des quatre coins du monde suivent le DAX, et l'utilisent pour s'exposer ou se couvrir des marchés actions européens.

Les traders doivent envisager de trader le DAX lorsque le marché est à son état le plus liquide. En période de faible liquidité, les traders sont confrontés au risque de connaitre des « pics » ou des « retournements soudains » liés aux faibles volumes capables d'entrainer une invalidation des figures chartistes habituelles.

Le graphique ci-dessous montre à quel point les volumes intra-journaliers varient selon l’heure.

Tendances et volumes intraday des contrats à terme sur l'indice Dax.

Source : Bloomberg, du 13 au 18 août 2018, contrats à terme sur l'indice DAX

Quels facteurs influencent le cours du DAX 30 ?

Lorsqu'on trade l'indice DAX, plusieurs variables entrent en jeu et les traders doivent avoir conscience de leur impact sur l’évolution de l'indice. Il s'agit par exemple des publications macroéconomiques, d'éléments fondamentaux liés à l'actualité internationale et aux marchés, ainsi que les données microéconomiques telles que l’évolution des différents secteurs et des titres des sociétés.

  • Les guerres commerciales soulèvent la question suivante : quels seront les effets des tarifs douaniers sur les divers secteurs et sociétés qui composent l'indice ?
  • Les guerres monétaires auront un impact sur les bénéfices des exportateurs, pesant en retour sur le cours de leurs actions et la valorisation de marché.
  • La force/faiblesse de la valeur de l'euro affectera différemment les exportateurs et les importateurs.
  • Les répercussions du Brexit, qu'il s'agisse d'un « soft » ou d'un « hard » Brexit, ne seront pas les mêmes pour toutes les sociétés cotées sur l'indice.
  • L'effet domino : les marchés mondiaux sont corrélés et les répercussions d'une crise sectorielle dans un pays influenceront le sentiment à l'égard de cette même industrie dans les différents pays du monde.
  • Pondérations des sociétés au sein de l'indice : une évolution de 5% du cours d'une action cotée sur l'indice peut avoir un effet complètement différent d'une autre société qui a une pondération différente.

Comment trader le DAX 30 en utilisant l'analyse technique

L'indice allemand existe depuis plus de 30 ans, ce qui permet aux analystes techniques de bénéficier de ressources et de données historiques complêtes afin de construire leurs graphiques et de déterminer des configurations techniques. L'analyse technique permet d’identifier les figures, les tendances et les points majeurs du cours dans un environnement à évolution constante.

Graphique mensuel du cours de l'indice Dax 30 avec une sélection d'indicateurs techniques

Graphique du cours de l'indice Dax 30 avec plusieurs indicateurs techniques : moyennes mobiles, MACD et Fibonacci.

(Graphique de Pro-Real Time)

Sur le graphique ci-dessus, nous avons utilisé une sélection d'indicateurs techniques pour nous aider à bien définir les tendances, à mettre en évidence l'évolution du climat du marché, ainsi qu'à identifier les sommets et les creux significatifs et les éventuelles figures de retournement. L'analyse technique permet aux traders de prendre des décisions précises en identifiant les potentielles configurations techniques et les cassures.

Il existe de nombreux indicateurs techniques, et les traders doivent déterminer ceux qu'ils souhaitent utiliser. Le meilleur moyen de déterminer les indicateurs à utiliser consiste à tester divers scénarios et indicateurs de manière rigoureuse, et à dénicher ceux avec lesquels vous êtes le plus à l'aise et le plus en confiance.

Nous disposons d'une large palette de ressources techniques et de guides analytiques dédiés aux traders de tout niveau et organisons des webinaires de trading gratuits qui abordent tous les aspects des marchés financiers, notamment l'analyse technique, l'analyse fondamentale et le Sentiment des traders.

Stratégies de trading sur le Dax : les meilleures astuces

Trader le DAX 30 est très similaire à d’autres actifs financiers. Les raisons d'entrée et de sortie du marché, la discipline et la psychologie sont des éléments-clés à prévoir en avance.

Les traders doivent s'assurer de comprendre parfaitement le produit et déterminer sur quel support de trading ils souhaitent trader, comme par exemple, les contrats à terme ou les contrats sur la différence. Les traders doivent avoir une raison pour entrer en position et ne pas se laisser influencer par les « bruits » du marché ou les recommandations, ainsi que faire preuve de suffisamment de discipline pour ne pas laisser ses émotions les entraîner dans un trade.

Passons à présent à nos meilleurs conseils pour trader le Dax :

  • Déterminez votre point d'entrée, votre point de sortie et votre niveau de stop-loss. Si vous utilisez l'analyse technique pour déterminer les niveaux majeurs sur le DAX 30, assurez-vous de l'avoir minutieusement examinée au préalable afin d’entrer dans le marché en toute confiance.
  • Entrer en position avant une publication macro-économique majeure est risqué. Nous vous recommandons de ne pas le faire. Il vaut mieux attendre un retour au calme de la volatilité et laisser échapper une petite partie des potentiels gains, plutôt que parier sur la réaction du cours vis-à-vis de cette publication.
  • N'entrez pas en position, que ce soit à l'achat ou à la vente, sans placer de stop-loss.
  • Avant de placer un trade, déterminez votre ratio risque/rendement, comme par exemple, risquer dix pips pour tenter d'en gagner trente (ratio de 1:3). Consultez notre étude afin de connaitre les caractéristiques d'un trader à succès.
  • Évitez d’exposer une part trop importante de votre capital de trading sur un seul trade, et ce, peu importe votre conviction. Chez DailyFX, nous vous recommandons de maintenir une exposition inférieure à 5% de l'ensemble de vos trades en cours.
  • Sélectionnez l'horizon de temps et la périodicité de votre trade (une heure, un jour, une semaine ou plusieurs semaines, par exemple).
  • Veillez à être dans de bonnes conditions avant de trader l'indice. Ne tradez pas lorsque vous êtes fatigué(e), distrait(e), sujet(te) aux émotions, ou lorsque vous vous ennuyez.
  • Ne soyez pas trop gourmand(e) lorsque vous tradez. Les traders expérimentés savent qu'acheter au plus bas et vendre au plus haut est presque impossible et présente davantage de risque que d’attendre un breakout pour se positionner.
  • Pensez à garder une trace de vos trades dans votre journal de trading de manière exhaustive, en veillant à noter la raison pour laquelle vous avez placé ce trade, ce que vous en pensiez, la façon dont le trade s'est déroulé et le résultat final. Plus vous consignez de trades (ainsi que leur résultat), mieux vous serez préparé(e) pour le prochain.
  • Le trading, c'est comme un emploi à plein temps, il devrait du moins être considéré comme tel. Analysez et actualisez votre technique de trading en permanence.
  • Il existe de nombreux produits financiers que vous pouvez trader. Nous vous recommandons d'utiliser un compte fictif et de tester différents produits afin de déterminer leurs avantages et inconvénients.
  • Et n'oubliez pas, cela doit rester un plaisir !

RESSOURCES POUR VOUS AIDER À TRADER SUR LES MARCHÉS

Que vous soyez un trader débutant ou expérimenté, DailyFX vous offre de nombreux outils pour vous y assister : des webinaires analytiques et pédagogiques plusieurs fois par jour, ainsi que des guides de trading pour vous aider à améliorer vos rendements.